锂精矿拍卖价再站高位，澳洲锂矿巨头皮尔巴拉年内扩产不停歇
澎湃新闻记者 森宁全球锂业继续风生水起。
近日，全球第四大锂矿巨头，澳大利亚皮尔巴拉矿业公司（Pilbara Minerals Limited ）(Pilbara Minerals，ASX: PLS，以下简称“皮尔巴拉”)，举行了年内第五次锂辉石精矿拍卖。最终成交价为离岸价6350美元/吨，较7月13日的上一次拍卖成交价涨2.6%，与6月拍卖价格持平，重回历史高点。而与2021年首次拍卖相比，此次成交价格上涨5100美元/吨，涨幅高达408%。
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本轮皮尔巴拉公司拍卖矿石量5000吨，精矿品位5.5%。按SC6.0 CIF中国价格计算，此次锂精矿拍卖价格约7017美元/吨（约合人民币4.7万元/吨），拍卖锂矿折合碳酸锂成本价约45万元/吨。
“皮尔巴拉拍卖的这批锂精矿，预计9月中旬实现发货交付，考虑物流周期后，产品将于11月-12月进入市场，”上海有色网分析师傅大伟在接受澎湃新闻记者采访时称。
澎湃新闻记者了解到，从2021年7月起，皮尔巴拉开始在长协单以外，将部分散单锂精矿通过BMX电子交易平台拍卖。在全球五大锂矿巨头中，进行锂矿拍卖的独有皮尔巴拉一家。据业内人士分析，其目的是推动锂精矿拍卖定价，尝试争夺锂精矿定价权。由于锂精矿过去的营商模式以长协定价为主，锂精矿价格涨幅往往滞后于锂盐价格变化，且涨价幅度也低于市场锂价波动。拍卖制度的推出，有利于改变这一状况。
8次拍卖以来，皮尔巴拉的锂精矿拍卖价格逐渐成为全球锂精矿以及锂盐价格走势的风向标。值得注意的是，皮尔巴拉的锂精矿历次拍卖价格都大大超过了当期市价。例如2022年5月，拍卖的锂精矿（精矿品位5.5, FOB黑德兰港基准)的价格为5955美元/吨，2022年6月的拍卖价格为6350美元/吨(精矿品位5.5, FOB黑德兰港基准)。
而相比之下，公司二季度锂精矿的平均销售价格为4267美元/吨(精矿品位6.0,CIF中国基准)，较上季度的2650美元/吨（精矿品位6.0，CIF中国基准）增长61%。公司另称，在二季度锂精矿的平均价格中，包括一批2万吨货物的价格，其原本计划在3月份交货，但由于港口限制而推迟在4月份起运。扣除这批货物，二季度精度6.0的锂辉石精矿平均到岸价格为4523美元/吨。
对于拍卖价格和市场价格之间的差距，傅大伟解释说，“由于交付的日期滞后，拍卖的产品相当于期货性质，它的成交价格反映了市场对于锂矿和锂盐价格看涨的预期。”
“特别是到了四季度，国内新能源产业链将出现抢装备货的情况，锂矿原料供不应求的局面依旧会持续。”傅大伟说。
此外，由于皮尔巴拉每次拍卖的体量不大，拍卖制造出了一种稀缺感，容易拍出更高的价格，对锂矿价格上涨起到了推波助澜的作用。
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东莞证券则表示，整体来看，一季度澳州锂辉石精矿矿长协价为2600美元/吨-3000美元/吨，二季度澳矿长协价为5000美元/吨-5500美元/吨。历次拍卖交易结束后一段时间，锂矿市场价格也明显出现跟涨的趋势，根据各厂目前的长协价格来看，此次拍卖价格将会引导未来锂精矿和锂盐价格继续上涨。
上海有色网提供的最新数据显示，今年以来，国内碳酸锂的价格从2月初的36.4万元/吨一度上涨至4月中旬的50.3万元/吨，8月至今以来依旧维持在47.1万元/吨的历史高位，氢氧化锂电池级微粉从2月初的30.55万元/吨上涨至4月中旬的49.95万元/吨，8月以来维持在47.55万元/吨的历史高位。
扩产不停歇，全年锂精矿产量将达37.79万吨
在此次拍卖会之前，皮尔巴拉公布了公司2022年第二季度的财务和运营公告。公司二季度锂辉石精矿量价齐增，表现出了强劲的生产和销售业绩。公司表示，将增加皮尔甘戈拉（pilganggoora）项目的锂辉石精矿产量，以应对全球对锂原材料需求的继续增长。
此外，公司任命矿业和资源部门高管戴尔·亨德森（Dale Henderson）为新的总经理兼首席执行官，接替于2022年7月30日正式辞职的肯.布里斯登（Ken Brinsden）。
公告显示，皮尔巴拉二季度锂辉石精矿产量为12.7万吨，比2022年第一季度的8.14万干吨增长56%，年初至今的产量比去年同期增长30%。
在第二季度公司业绩汇报会上，公司新任总经理戴尔·亨德森称，二季度的采矿量比上一季度增加了1/4，总量达到了730万吨。预计2022财年的全年锂辉石精矿产量将达到37.79万吨，处于年度生产指导范围34—38万吨的上限。
此前在2021年11月，公司发布公告，2022财年的全年锂精矿产量指引是46—51万吨，而在今年3月，公司将指标下调了12-13万吨。对此，戴尔·亨德森解释说，在扩产过程中，公司遭遇了新冠疫情、劳动力短缺等困难，因此下调了产量指引，但上提了资本开支预算。
第二季度，皮尔巴拉锂辉石精矿出货量为13.2万吨，相较2022年第一季度的5.8万吨增加了127%。其中包括原定于2022年3月底起运的约2万吨产品，最终于2022年4月7日起运。2022财年的年度出货量预计为36.1万吨，较21财年的28.1吨增长28%。
销量大幅增加得益于公司生产和营销策略的调整。公司称，为应对客户不断增长的需求，皮尔巴拉公司通过降低目标产品等级来优化产品产量，从而最大化销量。本季度销售的锂辉石精矿产品平均等级为5.4%，产品平均价格为3900美元。
量价齐增的情况下，皮尔巴拉在二季度末的现金余额较一季度末大幅增加5.893亿美元，至8.742亿美元。
公司首席财务官布莱恩.林（Brian Lynn）在投资者大会上称，由于定价策略的成功实施，公司运营利润同样令人满意。生产主要集中在皮尔根（Pilgan）和Ngungaju项目的两个工厂。其中皮尔根工厂产量为9.8万吨，每吨利润超过了3000美元。
今年下半年，皮尔巴拉公司的工作重心将放在对皮尔甘戈拉（Pilgangoora）项目的改造上，以此进一步提高产量。
据了解，皮尔甘戈拉是全球资源量最大的锂矿床之一。2021年9月，皮尔巴拉公司宣布皮尔甘戈拉项目资源总量为3.089亿吨，氧化锂品位1.14%，折合870万吨碳酸锂当量。
戴尔·亨德森介绍说，对皮尔甘戈拉项目改造将分为P680和P1000两个子项目。在P680项目阶段，公司将投资1.03亿美元，使得皮尔甘戈拉的锂辉石精矿产能从58万吨/年提高到68万吨/年。而在P1000项目阶段，公司将投资约1.94亿美元，引入矿石分选技术，并将现有的破碎设备替换为一个更大的自有破碎设备，目标产能是100万吨。预计经过改造后，从2023年第四季度开始，皮尔甘戈拉项目的锂精矿产量将达到约64—68万吨，与此同时，皮尔根项目的产量将达到46—48万吨。
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在扩大锂矿的生产之外，皮尔巴拉公司也把产业链延伸至了中下游的锂盐和电池生产。在中游，皮尔巴拉与澳大利亚科技公司Calix Limited（ASX:CXL）已于去年签署了约束性谅解备忘录，将成立合资公司，在皮尔甘戈拉项目建设示范工厂，生产磷酸锂及其它锂盐并实现商业化。预计在2022年第三季度，两家公司将签订正式合资协议。目前，澳大利亚政府提供了2000万美元拨款，以支持该项目的进一步开发和示范。
而在下游，2022年4月，皮尔巴拉矿业公司与韩国浦项制铁（POSCO）成立了合资公司，皮尔巴拉认购该合资公司18%的初始股权，未来有望提升至30%。
未来合资公司将在韩国光阳建设和运营一个4.3万吨/年产能的磷酸铁锂电池级初级氢氧化锂化学加工设施。目前，工厂包括道路在内的初始场地工程已基本完成。皮尔巴拉将向该合资公司提供31.5万吨锂精矿的长协供应，基本覆盖项目所需的锂精矿原料。
展望未来，公司对中长期的全球锂市场前景十分看好。“一方面，我们看到了强劲的需求，6月份中国电动汽车销量超过了50万辆。另一方面，价格的高涨体现了锂盐产能和原材料短缺之间的鸿沟。总体而言，我们感到非常乐观。”在业绩汇报会最后，公司总经理戴尔.汉德森说，“皮尔巴拉公司在这个环境中处于有利地位。我们期待向市场交付更多的原料。”
责任编辑：康逸梅
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